A Zamp (BKBR3), dona do Burger King Brasil, informou ao mercado que o Mubadala, fundo soberano de Abu Dhabi, enviou manifestação reiterando o preço de oferta pública para adquirir 45,1% da companhia.
Conforme divulgou a Zamp, o fundo afirmou que o valor é superior à média de prêmios oferecidos em outras ofertas no mercado, refletindo adequadamente o potencial de crescimento de geração de valor por parte da companhia.
A manifestação veio após o BK Brasil Operação e Assessoria a Restaurantes (BKBD), grupo de acionistas que representa 9,8% no capital social da companhia, afirmar não ter, por hora, pretensão de aceitar a oferta de aquisição nos termos da proposta pela MC Brasil F&B Participações, controlada do Mubadala Capital.
“O BKDB não se encontra atualmente na posição de manifestar apoio à Oferta Proposta”, afirmaram, em correspondência à companhia.
Os acionistas, entretanto, disseram ter interesse em ver a maximização do valor da dona do Burger King Brasil. Portanto, pediram explicações ao fundo com relação ao preço.
Valor da proposta
O Mubadala afirma que o preço de R$ 7,55 por ação traz um prêmio de 31,1% sobre a média ponderada dos preços dos papéis nos 30 dias anteriores à divulgação do edital, sendo o parâmetro mais fidedigno de atribuição de valor na proposta.
“Não concordamos com a afirmação – apresentada sem qualquer embasamento pelo BKDB – no sentido de que o preço da oferta não reflete o valor adequado da companhia”, disse o fundo.
O Mubadala também afirmou que não devem haver rupturas significativas com a atual estrutura, administração e estratégia da Zamp, caso a oferta seja concretizada.
Os acionistas do BKDB também levantaram dúvidas quanto à liquidez das ações após a oferta.
Em resposta, o fundo disse que não vislumbra impacto negativo sobre as condições de negociação, indicando que o “free float” das ações será de 47,4% caso a oferta seja bem sucedida, acima dos 25% exigidos pela B3.
O fundo disse ainda que está em negociações com o Restaurant Brands International (RBI), dono do Burger King, para dar informações necessárias ao processo de due diligence da companhia, informou a Zamp.
