A XP Investimentos anunciou, nesta terça-feira (10), a precificação de seu IPO. A companhia precificou sua ação a US$ 27, fazendo com que a companhia seja avaliada em US$ 14,9 bilhões (cerca de R$ 62,5 bilhões levando em consideração o câmbio a R$ 4,20).
Baixe o relatório gratuito da SUNO sobre o IPO da XP Investimentos
A XP Investimentos realizará seu IPO na bolsa eletrônica Nasdaq dos Estados Unidos será na quarta-feira (11). A oferta pública será primária e secundária. Isso significa que parte dos recursos levantados com a operação será dos acionistas vendedores, enquanto outra parte irá diretamente para o caixa da corretora brasileira.
Além dos sócios controladores da XP também os fundos de private equity GeneralAtlantic e Dynamo receberão os valores obtidos com a abertura de capital.
Com um valor de mercado de R$ 62,5 bilhões, a XP se inicia como uma empresa listada a um valuation superior a 7 vezes de seu valor patrimonial (levando em consideração um valor contábil de R$ 8,64 bilhões no final de 2019).
Leia mais: XP Investimentos protocola prospecto de IPO na Nasdaq
O analista da SUNO Research, Alberto Amparo, explica que: “No preço tem muito crescimento embutido, ou seja, para valer o que está custando, ela tem que entregar bastante crescimento.”
“Na precificação de US$ 25 até tava justo. Nessa precificação, de US$ 27, ainda pode valer a pena, mas a margem de segurança cai”, completa Amparo.
Bancos coordenadores globais da operação
Além da própria XP Investimentos, os bancos coordenadores globais da operação são:
- J.P. Morgan;
- Goldman Sachs;
- Morgan Stanley;
- Itaú BBA.
Além dessas instituições financeiras, também atuarão como coordenadores:
- Bank of America Merrill Lynch
- Citi
- Credit Suisse
- UBS
Planos da XP Investimentos para os recursos gerados
Segundo a própria XP, os recursos obtidos com parcela primária da oferta serão usados para financiar o lançamento de novos serviços. Entre eles:
- banco digital
- pagamentos
- seguros
Além disso, a XP Investimentos planeja utilizar parte desse montante para financiar potenciais futuras aquisições, além de atrair novos talentos, e atender as crescentes necessidades de capital de giro relacionadas à expansão do negócio. Outro objetivo da corretora é acelerar o processo de aquisição de clientes através investimentos em propaganda e marketing.
