As ações do Grupo Pão de Açúcar (PCAR3) despencam na tarde desta quarta-feira (19) no Ibovespa, com o mercado repercutindo a nova proposta do bilionário colombiano Jaime Gilinski pelas ações do Éxito, e com os juros futuros em alta impactando nos ativos relacionados ao consumo
Perto das 16h15 as ações ordinárias do Pão de Açúcar caíam 4,78%, cotadas a R$ 21,50. No mesmo horário, o Ibovespa subia 0,06%, a R$ 117.776 pontos.
Cotação PCAR3
“Pode-se dizer que um dos motivos para o GPA liderar as quedas hoje foi a proposta recebida pelo controle do Éxito. Ainda assim, vale reforçar que o ativo está caindo hoje cerca de 5%, mas ontem o subiu 4,80%, o que pode ser uma correção natural de price action do mercado. Outro ponto é que os juros futuros estão subindo hoje e isso pode ter uma influência nos ativos relacionados ao consumo”, destacou Heitor De Nicola, especialista de renda variável e sócio da Acqua Vero.
Na terça-feira (18), o Pão de Açúcar informou que recebeu uma nova oferta do investidor e bilionário Jaime Gilinski pelas ações do Éxito, rede de supermercados da Colômbia. A nova proposta gira em torno de US$ 586 milhões, totalizando 51% do capital social do Éxito.
Segundo o Pão de Açúcar, a nova oferta não foi solicitada ou negociada previamente com a administração da empresa.
No mês de junho, Gilinski já havia feito uma proposta referente à aquisição de 96,52% do Éxito por US$ 836 milhões de dólares, porém, o conselho de administração do GPA recusou o pedido.
Agora, a diretoria do Pão de Açúcar comunicou o recebimento da nova oferta para o Conselho de Administração, que deve se reunir para avaliar o tema nos próximos dias.
“Importante ressaltar que o recebimento da Nova Oferta não altera ou suspende a transação em curso para segregação dos negócios do GPA e do Êxito, conforme anunciada ao mercado. A transação continua em evolução e tem previsão de conclusão nas próximas semanas, conforme anteriormente comunicado”, informa o Pão de Açúcar em fato relevante.
Além disso, a companhia menciona que, caso seja aceita a proposta, será necessária a aprovação de outras agências regulatórias (incluindo antitruste) na Colômbia e em outras jurisdições.
Em junho, Pão de Açúcar recebeu outra oferta pelo colombiano Éxito
Em junho, o Êxito teria recebido uma oferta do grupo chileno Cencosud. Na época, a proposta ao Grupo Pão de Açúcar fez disparar as ações da companhia no Ibovespa.
O interesse vem seguido de duas prévias tentativas de compra do Éxito pelo Cenconsud, em 2016 e 2021, mas ambas não evoluíram. O empresário colombiano, Jaime Gilisnki, também quis comprar 96% do GPA no Êxito.
Entretanto, a oferta foi recusada pelos dirigentes do GPA sob a justificativa de que estavam fazendo um valuation muito baixo da empresa. Mesmo com uma aumento de US$ 150 milhões na oferta por Gilinski, de acordo com o La Republica, o grupo continuou contra a oferta.
Nas condições mencionadas, caso a oferta do Grupo Gilinski fosse aprovada, o empresário estaria no controle das mais de 200 marcas do Grupo Éxito – entre artigos de casa, têxteis e alimentos, além de 17 centros comerciais.
Atualmente, o GPA detém 96.5% das ações do Éxito, sendo os outros 3,48% flutuantes para acionistas minoritários.
