A construtora Lavvi divulgou, na noite da última terça-feira (11), o cronograma da sua oferta pública inicial de ações (IPO, na sigla em inglês). Os papéis têm a faixa indicativa de preço entre R$ 11 e R$ 14,50; com isso, a operação pode movimentar até R$ 1,6 bilhão, caso os papéis saiam no central da faixa indicativa.
Segundo a subsidiária da Cyrela (CYRE3) — que detém 45% do capital da Lavvi –, a tranche inicial, que consiste em uma oferta primária de ações, ofertará 93,2 milhões de papéis. A operação ainda pode ser acrescida de uma oferta secundária e o um lote adicional, totalizando 125,82 milhões de ações.
De acordo com o prospecto divulgado, a precificação da oferta deve ocorrer em 31 de agosto, e as ações sob o ticker “LAVV3” passariam a ser negociadas na Bolsa de Valores de São Paulo (B3) no dia 2 de setembro. A oferta será coordenada por:
- BTG Pactual (BPAC11)
- Bradesco BBI
- Itaú BBA
- XP Investimentos
Além da Cyrela, RH Empreendimentos Imobiliários (detentora de 45% do capital social da Lavvi) e Moshe Mordehai (10%) venderão uma fatia de suas participações societárias na oferta.
A Cyrela têm procurado realizar ofertas de ações de suas subsidiárias integrais; além da Lavvi, a abertura de capital da Plano&Plano também está no radar. A construtora Cury, por sua vez, já realizou seu pedido de IPO na Comissão de Valores Mobiliários (CVM).
A Lavvi é uma incorporadora que atua, desde 2016, no segmento de alto padrão, residenciais e não residenciais. A companhia possui oito empreendimentos, com 1.946 unidades inauguradas, totalizando aproximadamente R$ 1,1 bilhão de Valor Geral de Vendas (VGV). A empresa também dispõe de mais de 260 mil m² para a construção de novos empreendimentos, com cerca de R$ 2,68 bilhões de VGV.
Durante os primeiros seis meses deste ano, a Lavvi apresentou uma receita operacional líquida de R$ 93,74 milhões, equivalente a uma baixa anualizada de 20,8%. O lucro líquido do período, no entanto, cresceu 7,3%, para R$ 22,4 milhões. O Ebitda (lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização) subiu 9,3% no período, para R$ 24,7 milhões.
