EXCLUSIVA: Braskem (BRKM5) deve dar ‘sinal verde’ para oferta da Unipar (UNIP6) em breve
A Braskem (BRKM5), que tem sido mais assediada por compradores nos últimos meses, pode dar sinal positivo para fechar negócio com a Unipar (UNIP6) nos próximos dias, segundo fontes a par do assunto consultadas pelo Suno Notícias.
A oferta da Unipar pela Braskem foi feita no dia 10 de junho, de 34% da companhia a um preço de R$ 36,50 por ação, totalizando R$ 10 bilhões.
A Petrobras (PETR4), a Novonor – antiga Oderbrecht – e seus credores ainda mantêm contato com executivos da Unipar, dando sinalizações construtivas sobre o caráter da oferta pela Braskem.
O ‘ponto-chave’ para o aperto de mãos da oferta, segundo as fontes sob condição de anonimato, ‘é uma convergência entre o que os bancos credores topam e a Petrobras também’.
O fechamento da compra da Braskem– cujas ofertas já se arrastam há mais de dois anos – devem balizar, então, discussões sobre como ficaria a disposição societária e a influência na gestão da empresa.
Diferentemente da oferta da Apollo e da Empresa de Petróleo de Abu Dhabi (ADNOC), feita em conjunto, a Unipar entrou sozinha no páreo por uma fatia societária da Braskem.
Apesar disso, e em meio a discussões, alguns fundos de investimento haviam manifestado interesse em entrar na oferta em conjunto com a Unipar, mas esse arranjo acabou não se concretizando, ao menos até então.
Vale destacar que o passivo financeiro da Braskem não deve ser uma dor de cabeça nesse caso, dado que a dívida da petroquímica tem um caráter que a mantém ‘isolada’ dentro estrutura da empresa, sem garantia de acionistas ou afetando os ofertantes.
A dívida líquida da Braskem é de R$ 22,4 bilhões conforme o Status Invest e, assim, deve afetar a consolidação contábil do balanço financeiro da Unipar após o fechamento do negócio, mas não ‘contaminá-la’.
Quando rumores surgiram sobre uma eventual – e improvável – oferta da Petrobras por 100% da Braskem, o volume do passivo financeiro foi citado por analistas como um ponto negativo e que poderia afetar a gestão da estatal e sua saúde financeira.
Devolutiva à Unipar
Posteriormente à apuração com as fontes a par do tema, a Braskem divulgou que convidou a Unipar para iniciar o processo de due dilligence, visando uma oferta final vinculativa.
“Ressaltamos, ainda, que referido convite não foi estendido em regimento de exclusividade”, destacou a Braskem, em documento arquivado na Comissão de Valores Mobiliários (CVM).
A informação vem logo após uma resposta da companhia sobre rumores da venda da Braskem para a J&F, holding dos irmãos Batista, donos da JBS (JBSS3).
“Em resposta aos esclarecimentos solicitados, a Novonor informa que, desde nossas últimas manifestações e até o presente momento, não recebeu qualquer proposta de potenciais interessados que implique em evolução material ou vinculante nas discussões que vem mantendo junto aos Bancos detentores da Alienação Fiduciária de sua participação indireta na Braskem”, diz a companhia, em resposta às notícias sobre uma eventual proposta da J&F.
Desempenho das ações da Braskem
Os papéis BRKM5 somam cerca de 14% de alta nos últimos 30 dias, conforme preço de fechamento de segunda-feira (3).
Com diversos interessados pela companhia, incluindo a Apollo, a Adnoc e a Unipar, a Braskem soma um rali de 18% no acumulado de 2023.
Cotação BRKM5
