Nesta segunda-feira (09), a Azul (AZUL4) atualizou o mercado sobre as negociações com seus credores, que fazem parte de um amplo processo de reestruturação financeira. A companhia informou que concluiu as discussões com os detentores de títulos de dívida, etapa que pode garantir acesso a mais de R$ 3 bilhões em financiamento já no início de 2025.
Além disso, a aérea anunciou que espera lançar ofertas de permuta e solicitações de consentimento no começo da próxima semana. Essas ofertas estão relacionadas às notas de primeiro e segundo grau da empresa e são uma condição para a emissão de US$ 500 milhões em notas superprioritárias, previstas para meados de janeiro.
Diante das notícias, por volta das 14h30 desta segunda-feira as ações da Azul (AZUL4) subiam 2,97%, cotadas a R$ 4,50.
Detalhes das negociações
As discussões incluíram acordos com um grupo ad hoc de credores para definir termos como governança pós-transação, planos de incentivo à administração e compromissos para migrar para uma única classe de ações dentro de um período especificado. Além disso, foram ajustadas questões relacionadas ao capital social e à conversão de ações ordinárias.
Entre as operações previstas, estão duas captações principais:
- Notas superprioritárias: Totalizando US$ 500 milhões (cerca de R$ 3,02 bilhões), com US$ 150 milhões já liberados em outubro de 2024 e mais US$ 350 milhões esperados para janeiro de 2025, dos quais US$ 100 milhões dependem do cumprimento de condições específicas.
- Bridge Notes: Financiamento sênior de curto prazo no valor de US$ 150 milhões (aproximadamente R$ 908 milhões).
Fortalecimento financeiro e liquidez
A Azul afirmou que a conclusão dessas operações deve “fortalecer consideravelmente sua liquidez e posição financeira”, permitindo acesso pleno ao montante total de US$ 500 milhões no início do próximo ano. Esse reforço financeiro é crucial para apoiar as operações da companhia e impulsionar sua recuperação no cenário pós-pandemia.
