A Armac (ARML3) estreou em forte avanço na B3 nesta quarta-feira (28). Em sua oferta pública inicial de ações (IPO, na sigla em inglês), os papéis da companhia operavam com uma alta de 16,24%, negociados a R$ 19,33, por volta das 10h23.
Na última segunda-feira (26), a Armac precificou suas ações em R$ 16,63 cada, no limite superior da faixa indicativa, apresentada no prospecto preliminar arquivado na Comissão de Valores Mobiliários (CVM). A operação movimentou R$ 1,6 bilhão e avalia a empresa em R$ 5,7 bilhões.
A oferta consiste na venda de 60.150.376 ações primárias e de 21.747.756 papéis secundários. A Armac quer utilizar todos os recursos líquidos da operação na compra de máquinas e equipamentos.
Os fundos Opportunity, Fidelity e a Anima levaram cerca de 30% do total da oferta, segundo o Pipeline, do jornal Valor Econômico.
A operação foi coordenada pelo Santander (SANB11), Itaú BBA, BTG Pactual (BPAC11) e Morgan Stanley. A empresa foi listada no Novo Mercado, mais alto nível de governança corporativa da B3.
Histórico da Armac
A companhia opera como uma plataforma de locação de equipamentos multicategoria. A Armac oferece equipamentos como:
- Pás-carregadeiras;
- Escavadeiras hidráulicas;
- Retroescavadeiras;
- Rratores de esteira;
- Minicarregadeiras;
- Motoniveladoras;
- Rolos compactadores;
- Tratores agrícolas.
Em seu prospecto, a Armac diz ser a líder desse mercado no Brasil, com menos de 0,5% de market share.
No ano passado, a receita líquida da locadora atingiu R$ 111,3 milhões, crescendo 81,3% quando comparada a 2019. A receita líquida de locação e serviços atingiu R$ 110,8 milhões, crescendo 84,7% na mesma base comparativa.
O Ebitda (lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização) da Armac chegou a R$ 56,6 milhões em 2020, uma alta de 86,4% na base anualizada. Na mesma comparação, o lucro líquido avançou 91,3%, para R$ 17,5 milhões.
