Fundos imobiliários: veja os FIIs indicados para investir em setembro de 2024
Acompanhe as notícias em tempo real Atualizado em: 02/09/2024 19:15- BTG Pactual reduz participação em FIIs de tijolo; veja o que mudou
- NEWL11 deixa carteira de FIIs da Guide, que inclui 3 novos fundos para setembro
- XP eleva posição em CPTS11 e BTLG11, mas reduz em LVBI11
- BB troca RECR11 por VRTA11 e anuncia 2 novas carteiras de FIIs
BB troca RECR11 por VRTA11 e anuncia 2 novas carteiras de FIIs
O Banco do Brasil anunciou 2 novas carteiras recomendadas de fundos imobiliários para setembro, uma focada na geração de renda e outra na geração de valor. Para este mês, foram 3 mudanças específicas realizadas.
Uma dessas alterações foi a troca do FII RECR11 pelo VRTA11. Segundo os analistas do BB, os dois fundos contam com uma alta diversificação em seus ativos, assim como um bom carrego. Com essa movimentação, o Banco do Brasil busca aproveitar os descontos desses fundos, sendo que a maior expectativa de possível ganho de capital está no RECR11.
Diante da expansão da curva de juros na ponta curta, o entendimento dos analistas é de que haja um espaço menor para os Fundos de Fundos (FoFs) conseguirem girar a carteira no curto prazo. Por isso, o BB diminuiu a posição nesse segmento, retirando KISU11 (Renda) e HGFF11 (Ganho).
Ocupando esse espaço vago na Carteira Renda, os analistas optaram pelo TRXF11. Já na Carteira Ganho, inseriu-se o fundo imobiliário RBRR11.
Veja a seguir quais são os fundos imobiliários recomendados pelo Banco do Brasil, considerando suas duas carteiras.
Carteira FII Renda
Ticker | Setor | Participação |
RZTR11 | Agro | 12,50% |
TRXF11 | Híbrido | 12,50% |
XPSF11 | Fundo de Fundos | 12,50% |
CVBI11 | Recebíveis | 12,50% |
PLCR11 | Recebíveis | 12,50% |
VRTA11 | Recebíveis | 12,50% |
VGIP11 | Recebíveis | 12,50% |
XPCI11 | Recebíveis | 12,50% |
Carteira FII Ganho
Ticker | Setor | Participação |
MFII11 | Desenvolvimento | 12,50% |
BPFF11 | Fundo de Fundos | 12,50% |
GARE11 | Híbrido | 12,50% |
BRCO11 | Logístico | 12,50% |
RZAT11 | Logístico | 12,50% |
RECR11 | Recebíveis | 12,50% |
HGBS11 | Shoppings | 12,50% |
RBRR11 | Recebíveis | 12,50% |
XP eleva posição em CPTS11 e BTLG11, mas reduz em LVBI11
A XP Investimentos trouxe sua nova carteira recomendada de FIIs, com algumas alterações pontuais em relação a agosto. Dessa vez, os especialistas elevaram a quantidade de fundos presentes na carteira para 15, sendo esses ativos considerados de “caráter mais defensivo”.
Na busca por manter o carrego e posicionamento dos FIIs de tijolo, a XP reduziu sua participação no LVBI11 (-2,0%), ao mesmo tempo em que elevou a exposição nos FIIs BTLG11 (+1,0%) e CPTS11 (+1,0%).
Em agosto, a carteira recomendada de fundos imobiliários da XP teve um desempenho de 0,53%, assim como um dividend yield (DY) médio de 0,86% no mês, equivalente a 10,3% anualizado.
Em relação aos segmentos das alocações, a distribuição da carteira fica com a seguinte conformação: recebíveis (46,0%), ativos logísticos (19,0%), shoppings (14,0%), lajes corporativas (12,0%), híbridos (5,0%) e fundos de fundos (4,0%).
Confira abaixo a carteira de FIIs indicados da XP para setembro:
Ticker | Participação | Setor | Recomendação |
MCCI11 | 9,50% | Recebíveis | Compra |
CPTS11 | 9,50% | Recebíveis | Compra |
RBRR11 | 9,00% | Recebíveis | Compra |
KNCR11 | 6,50% | Recebíveis | Compra |
XPCI11 | 7,50% | Recebíveis | Compra |
CVBI11 | 4,00% | Recebíveis | Compra |
TGAR11 | 5,00% | Híbrido | Compra |
BTLG11 | 6,00% | Ativos logísticos | Compra |
LVBI11 | 3,00% | Ativos logísticos | Compra |
BRCO11 | 5,00% | Ativos logísticos | Compra |
XPLG11 | 5,00% | Ativos logísticos | Restrito |
PVBI11 | 10,50% | Lajes corporativas | Compra |
TEPP11 | 1,50% | Lajes corporativas | Compra |
XPML11 | 14,00% | Shoppings | Compra |
RBRF11 | 4,00% | Fundo de Fundos | Compra |
NEWL11 deixa carteira de FIIs da Guide, que inclui 3 novos fundos para setembro
A Guide Investimentos também divulgou sua nova carteira de FIIs recomendados para setembro, com os melhores fundos imobiliários para investir, de acordo com a visão dos analistas da instituição.
Para setembro, os analistas optaram pela retirada do NEWL11 das recomendações. Por outro lado, com peso de 8,3% cada, os FIIs incluídos entre as indicações foram: RZAT11, RZTR11 e GARE11.
No total, a carteira recomendada de FIIs conta com 12 fundos, que estão diversificados entre os principais segmentos do mercado, buscando equilibrar as estratégias de renda e ganho de capital, de maneira que um não exclui o outro. O portfólio de indicações tem um Dividend Yield (DY) estimado de 10,2% ao ano, enquanto o P/VP é de 0,97x.
Veja a seguir quais são os FIIs recomendados para o mês de setembro pela Guide, assim como detalhes de cada um deles.
Ticker | Participação | Segmento | Dividend Yield (DY) |
RZAT11 | 8,33% | Logística | 12,80% |
KNIP11 | 8,33% | Recebíveis | 10,00% |
HGFF11 | 8,33% | FoF | 10,00% |
TEPP11 | 8,33% | Lajes comerciais | 11,00% |
HGPO11 | 8,33% | Lajes | 6,20% |
HGRU11 | 8,33% | Renda urbana | 9,40% |
XPML11 | 8,33% | Shopping | 9,60% |
HGLG11 | 8,33% | Logística | 8,20% |
CLIN11 | 8,33% | Recebíveis | 5,30% |
TRXF11 | 8,33% | Renda urbana | 11,10% |
RZTR11 | 8,33% | Agro | 12,70% |
GARE11 | 8,33% | Híbrido | 11,20% |
BTG Pactual reduz participação em FIIs de tijolo; veja o que mudou
O BTG Pactual divulgou sua nova carteira recomendada de FIIs, que conta com um total de 17 fundos imobiliários indicados para setembro. Em relação ao mês anterior, a carteira atual teve redução nas posições em KNIP11 (0,50%) e RBRP11 (0,50%.
Além disso, a nova carteira de FIIs do BTG também elevou sua exposição em RBRY11 (0,50%) e RBRR11 (0,50%).
Dentre as mudanças na composição setorial da carteira, houve uma ligeira diminuição da participação em FIIs de tijolo, visando elevar a exposição nos fundos de recebíveis.
O aumento da exposição ao RBRY11, por exemplo, está em conformidade com a visão dos analistas do BTG, que acreditam que há uma relação entre risco e retorno “bastante atrativa” nesse fundo, em razão de seu desconto patrimonial de 2%. O FII negocia com uma TIR de CDI + 3% ao ano.
Já o aumento da exposição ao RBRR11 tem como objetivo capturar o desconto de 3% que esse FII negocia atualmente, com a visão de que a relação entre risco e retorno do fundo é “muito favorável”, enquanto a TIR projetada é de cerca de IPCA + 8% ao ano.
Veja a seguir como ficou a carteira de fundos imobiliários do BTG para setembro:
Ticker | Participação | P/VPA | Dividend Yield (DY) |
BTCI11 | 8,50% | 0,99x | 11,30% |
KNCR11 | 6,50% | 1,04x | 10,80% |
CPTS11 | 7,00% | 0,92x | 11,80% |
KNIP11 | 10,50% | 1,01x | 9,50% |
CLIN11 | 3,50% | 0,99x | 12,10% |
RBRR11 | 7,50% | 0,97x | 11,20% |
RBRY11 | 6,00% | 0,98x | 12,50% |
VILG11 | 6,00% | 0,77x | 8,70% |
BRCO11 | 4,50% | 0,97x | 9,10% |
BTLG11 | 7,00% | 0,98x | 8,90% |
HGLG11 | 3,00% | 1,02x | 8,20% |
RBRP11 | 1,00% | 0,74x | 11,30% |
BRCR11 | 3,50% | 0,56x | 12,00% |
PVBI11 | 9,00% | 0,89x | 8,30% |
XPML11 | 5,50% | 0,94x | 9,90% |
HFOF11 | 4,00% | 0,90x | 10,90% |
TRXF11 | 7,00% | 1,00x | 10,50% |